Hoy, la provisión de servicios bancarios es más competitiva que nunca, y la tecnología financiera (fintech) ha potenciado esta tendencia. Fintech se refiere al software y las aplicaciones que facilitan las transacciones financieras en computadoras, tabletas y teléfonos inteligentes.
Fintech es utilizado por instituciones financieras tradicionales (bancos comerciales, cajas de ahorro y cooperativas de crédito) para brindar algunos servicios. Pero estas instituciones enfrentan una dura competencia por parte de las empresas fintech no bancarias. Algunas empresas fintech se especializan en un producto o servicio o se dirigen a una base de clientes muy limitada, mientras que otras ofrecen una amplia gama de productos a una variedad de clientes. Varios han tratado de parecerse más a los bancos, ya sea obteniendo estatutos bancarios o similares a los de un banco.
Las instituciones financieras tradicionales no se quedan quietas. Las innovaciones tecnológicas, como la banca móvil y en línea, se han generalizado, y algunos bancos están aumentando su huella digital mediante el lanzamiento de sucursales en línea o divisiones de Internet. A continuación se describen los diversos modelos que utilizan las empresas fintech y las instituciones financieras tradicionales para asociarse o competir directamente entre sí.
Ascendente Fintech
Ya sea asociándose con instituciones financieras existentes o actuando solas, las firmas fintech están ganando rápidamente participación de mercado en varias áreas que anteriormente estaban dominadas únicamente por instituciones financieras, como los pagos y los préstamos al consumo. En 2013, las fintech representaron el 5% del mercado de préstamos personales, según transunión. Para 2018, las empresas fintech habían eclipsado a los bancos con una participación del 38 % en un mercado en crecimiento. La participación de los bancos en los préstamos personales cayó del 40% al 28% durante el mismo período, mientras que la participación de las cooperativas de ahorro y crédito disminuyó 10 puntos porcentuales al 21%.
La mayoría de las empresas fintech no son, y no buscan ser, instituciones financieras de servicio completo. No cumplen con la definición de un banco, una institución que toma depósitos y otorga préstamos, y no tienen un estatuto o licencia bancaria. Las empresas Fintech suelen comercializar su estrecha gama de productos a segmentos de mercado específicos, como estudiantes, propietarios de pequeñas empresas y trabajadores autónomos. Algunos buscan específicamente servir a los que no tienen acceso a servicios bancarios y que no quieren o no necesitan un banco para cumplir con algún objetivo, como ahorros, pagos de persona a persona y préstamos de pequeña cuantía. Estas firmas frecuentemente se asocian con instituciones financieras tradicionales utilizando una variedad de modelos que brindan beneficios para ambos proveedores. Chime, Dave y MoneyLion se encuentran entre los líderes de la industria en volumen de transacciones y número de usuarios.
Otras firmas fintech se han modelado más como bancos, y algunas buscan estatutos bancarios o similares a bancos para ofrecer un conjunto de servicios financieros. Esta tendencia ha generado cierta preocupación acerca de la regulación desigual y cualquier ventaja competitiva resultante que puedan obtener las empresas no bancarias. Esto es especialmente cierto en el caso de empresas muy grandes y dominantes como Walmart, que presentó una solicitud de marca registrada en marzo de 2021 para una empresa llamada “Hazel” que, según la compañía, podría ofrecer servicios como emisión de tarjetas de crédito, análisis y consultoría de carteras financieras, procesamiento de transacciones con tarjetas de crédito y débito, pagos móviles y servicios de procesamiento de transacciones de moneda virtual. Walgreens también ha hecho planes para ingresar a la banca al asociarse con la firma fintech InComm Payments.. Estos gigantes minoristas son de particular preocupación para los banqueros tradicionales debido a su fuerte reconocimiento de marca, ubicaciones generalizadas y tráfico pesado.
Las empresas fintech que optan por obtener una licencia bancaria se denominan bancos retadores; son instituciones financieras autorizadas y reguladas con ubicaciones físicas y servicios basados en fintech. Debido a que los bancos retadores tienen estatutos bancarios, pueden ofrecer a los clientes servicios bancarios tradicionales, como tarjetas de crédito e hipotecas, así como también aquellos disponibles a través de aplicaciones.
Otro ventajas de una carta bancaria incluyen acceso a la ventana de descuento de la Reserva Federal y acceso directo a su sistema de pagos. Pero con esos beneficios viene una supervisión más estricta por parte de los supervisores bancarios federales o estatales y una supervisión consolidada por parte de la Reserva Federal si el nuevo banco es parte de una sociedad de cartera bancaria. Uno de los el banco retador más conocido es Varoque obtuvo un estatuto de banco nacional en el verano de 2020.
Cartas Alternativas
Algunas empresas fintech han buscado y obtenido estatutos de empresas de préstamos industriales (ILC). Las ILC son instituciones financieras autorizadas por el estado que generalmente se han especializado en financiar los productos de un socio corporativo, como una empresa automotriz. A cambio de sus estatutos y acceso a la red de seguridad federal, incluido el seguro de depósito federal, la ventanilla de descuento de la Reserva Federal y el sistema de pagos, los ILC deben cumplir con las leyes federales de seguridad y solidez y protección al consumidor que se aplican generalmente a las instituciones aseguradas por el Depósito Federal. Corporación de Seguros (FDIC).
Las empresas matrices de ILC que no son de naturaleza financiera no están supervisadas por la Reserva Federal. Esta característica, entre otras, ha hecho que las ILC sean controvertidas, y la FDIC impuso una moratoria sobre las nuevas solicitudes de seguro de depósitos entre 2006 y 2008, cuando tanto Walmart como Home Depot las solicitaron. Se impuso otra moratoria de tres años en la Ley Dodd-Frank de 2010.
En los últimos años, varias firmas fintech han expresado interés en obtener los estatutos de ILC, y la FDIC ha aprobado solicitudes de seguro de depósitos para Square, un proveedor de servicios de pagos, y Nelnet, un originador y administrador de préstamos estudiantiles y de consumo. Varias aplicaciones permanecen en la tubería.
Otra forma potencial para que las empresas fintech ofrezcan servicios bancarios sin asociarse con un banco u obtener un estatuto bancario es el estatuto bancario de propósito especial. En 2018 y nuevamente en 2020, la Oficina del Contralor de la Moneda (OCC, por sus siglas en inglés) anunció que las empresas fintech podrían solicitar estatutos bancarios nacionales para fines especiales; la carta propuesta en 2018 estaba dirigida a los prestamistas, mientras que la versión de 2020 estaba dirigida a las empresas de pago. La autoridad de la OCC para emitir estos estatutos ha sido cuestionada, y los casos se están abriendo camino a través del sistema judicial. La Reserva Federal está evaluando lineamientos que permitiría a las instituciones autorizadas para fines especiales abrir cuentas y acceder a servicios de pago en la Reserva Federal.
Los bancos responden
Los desarrollos tecnológicos que generaron fintech, como big data e inteligencia artificial, también han beneficiado en gran medida a las instituciones financieras tradicionales, independientemente de si tienen una relación contractual con una empresa fintech. La innovación ha lanzado nuevos productos, ha estimulado la eficiencia y ha reducido los costos para todos.
Uno de esos desarrollos es la llamada “sucursal cibernética”. Las sucursales cibernéticas, a diferencia de sus contrapartes físicas, no tienen ubicaciones físicas; todas las transacciones se realizan en línea o por teléfono. Y aunque ahora son pocos en número, sus filas seguramente crecerán a medida que los bancos busquen reducir costos y llegar a nuevos clientes en un panorama de servicios financieros más competitivo.
Aunque la cantidad de sucursales físicas alcanzó su punto máximo cerca de 99 400 en 2009, la cantidad de sucursales cibernéticas ha aumentado más o menos de manera constante desde fines de la década de 1990. Según la FDIC, las sucursales clasificadas como “oficinas cibernéticas de servicio completo” aumentaron de nueve en 1997 a 190 en 2020. Ahora representan más del 4 % de los depósitos totales, mientras que solo representan el 0,2 % de las 85 000 sucursales bancarias totales del país. . En promedio, las sucursales cibernéticas son más grandes que sus contrapartes físicas.
En 2020, la sucursal cibernética promedio tenía $3500 millones en depósitos en comparación con los $176 millones de las sucursales no cibernéticas. Los bancos con las sucursales cibernéticas más grandes son nombres familiares: Charles Schwab, Ally Bank, USAA Federal Savings Bank y E-Trade. Pero la mayoría de las sucursales cibernéticas son relativamente pequeñas, con depósitos promedio de $11 millones en 2020.
FUENTE: Federal Deposit Insurance Corp., Resumen de datos de depósitos, 1996-2020.
Algunos bancos han utilizado sus sucursales cibernéticas para lanzar divisiones de banca en línea de marca separada (SBOB). Estas divisiones o subsidiarias tienen nombres y direcciones web diferentes a las de sus oficinas centrales. No solo permiten que los bancos amplíen sus bases de clientes más allá de las ubicaciones físicas de sus oficinas centrales y sucursales, sino que también pueden servir como foros para audicionar o destacar productos y servicios particulares de depósito, préstamo o inversión o atraer a diferentes tipos de clientes.
Aproximadamente 40 bancos estadounidenses de todos los tamaños tenían divisiones SBOB operativas a partir de junio de 2019. El tamaño promedio de los activos de sus bancos matrices era de $56 mil millones, pero casi una docena tenía activos de menos de $1 mil millones. Algunos ofrecen un conjunto completo de productos bancarios, mientras que otros se especializan en productos como préstamos para casas de vacaciones o cuentas de gasto en salud. Varios atienden a tipos específicos de clientes, como médicos o universidades.
Uno de los ejemplos más coloridos de un SBOB es Banco campesino sureño, la división digital de All America Bank de Oklahoma. El sitio web de Redneck anuncia que no solo es un banco real, sino que es un banco “donde la banca es más divertida”. Desde su lanzamiento en 2008, Redneck ha ofrecido cuentas bancarias básicas de alto rendimiento junto con humor y ha ganado depositantes en todo el país. Los dueños del banco comunitario avanzaron con el concepto de bajo costo, sabiendo que podrían cerrar la marca Redneck si fracasaba sin dañar la reputación del banco matriz. Ese mismo cálculo está sin duda detrás de las decisiones de otros banqueros que han optado por SBOB.
Hacia dónde se dirige el futuro digital
El crecimiento de fintech significa que los consumidores y las empresas con fácil acceso a Internet tienen más opciones que nunca para decidir dónde, cuándo y con quién realizarán operaciones bancarias. Para muchos clientes, especialmente los más jóvenes, las actividades asociadas con la banca (depósitos, préstamos, pagos e inversiones) probablemente se dividirán entre muchos tipos diferentes de empresas bancarias y no bancarias. Es posible que algunos nunca entren en el vestíbulo de un banco o hablen con un banquero.
Los bancos de todos los tamaños se están asociando con socios fintech o experimentando con huellas digitales más grandes para reducir costos y competir en el espacio de la banca digital. Pero no hay evidencia de que la sucursal bancaria física vaya a desaparecer pronto. Aunque los cierres de sucursales relacionados con la pandemia llevaron a muchos clientes bancarios a utilizar los servicios de banca móvil y en línea por primera vez, muchos, si no la mayoría, recurrieron a sus sucursales bancarias locales por teléfono o en persona cuando reabrieron. Y los bancos siguen abriendo nuevas sucursales incluso cuando otras están cerradas. Cuánto y qué tan rápido se adapten los consumidores a la revolución de la tecnología financiera determinará cómo se verá la industria bancaria dentro de décadas.
Notas finales
- Venmo y PayPal son dos firmas fintech muy conocidas que utilizan fintech para facilitar los pagos de persona a persona. LendingTree, un proveedor líder de préstamos hipotecarios, es otro ejemplo de una empresa fintech. Mira esto cartilla de letras en tecnología financiera.
- Estos datos están tomados del artículo de 2020 de Neil Wiggins y Dasha Basnakian, “Una Encuesta de Bancos Solo en Línea de Marca Separada y Su Papel en el Sistema Bancario.” Los autores utilizaron los datos de los Informes consolidados de condición e ingresos (informes de llamadas) para crear un subconjunto de bancos que informaron URL (sitios web) de bancos no principales asociados con el banco principal. Luego, esa lista se redujo, eliminando las URL de los sitios de corretaje, los sitios de redes sociales y las URL retenidas de las fusiones.
